07.08 Wojna handlowa z Rosją, EBC widzi zagrożenie

Dziesięć punktów bazowych, czyli spis treści dnia na rynkach:

Giełdy europejskie zamykamy tak:

- Polska: WIG -1,29 proc., WIG20 -1,25 proc., WIG250 -1,30 proc.

- Europa: DAX -0,88 proc., FTSE100 -0,53 proc., CAC40 -1,2 proc., IBEX35 -1,66 proc.

A Wall Street wygląda tak:

- USA: Dow30 -0,11 proc., S&P500 -0,1 proc., Nasdaq100 +0,01 proc.

Wprowadzone przez Rosję sankcje obniżą wzrost polskiego PKB - nie łudzą się ekonomiści.

- według szacunków głównego ekonomisty ING Banku Śląskiego Rafała Beneckiego, każde 10 proc. spadku eksportu do Rosji "zdejmie" z polskiego wzrostu gospodarczego ok. 0,2 pkt. proc. Tymczasem embargo rosyjskie obejmie prawie 10 proc. eksportu do Rosji. - zdaniem ekonomisty z mBanku Marka Ignaszaka, skala obniżenia polskiego wzrostu PKB wskutek rosyjskiego embarga jest na razie trudna do precyzyjnego oszacowania. Ignaszak uważa, że tempo wzrostu PKB może zostać obniżone od 0,6 pkt. proc. do nawet 1 pkt. proc. - główny ekonomista z banku BNP Paribas Michał Dybuła ocenia spadek na poziomie poniżej 0,4 pkt. proc., a w przyszłym roku o 0,8 pkt. proc.

Dwa rosyjskie banki już proszą państwo o pomoc w związku sankcjami. O wsparcie kwotą rzędu 3,22 miliarda dolarów zwróciły się Rosselkhozbank (Bank Rolniczy) i Gazprombank.

Nie spodziewaliśmy się zbyt wiele po EBC i się nie zawiedliśmy. Brakuje impulsów, by EBC miał zmienić zdanie - ocenia Oliver Roth z Close Brothers Seydler Bank.

- W przeciwieństwie do USA, gdzie rozwój gospodarki jest nieco bardziej zaawansowany, spodziewamy się odwrócenia trendu stóp procentowych tam do początku 2015 r. W Europie będzie to trochę później. To dobrze dla rynków finansowych i dobrze dla gospodarki - dodał.

Akcje JSW najniżej w historii, a może być jeszcze gorzej:

Najpilniejszą pomoc w związku rosyjskim embargiem trzeba skierować do producentów papryki i kapusty - powiedział minister rolnictwa Marek Sawicki. Dodał, że warzywa trzeba wycofać z rynku, prawdopodobnie zostaną zniszczone, a rolnicy otrzymają rekompensaty.

Najnowsza rekomendacja dla pikujących akcji JSW 36,31 zł (-6,51 proc.):

- "sprzedaj" z ceną docelową 12 zł (Erste)

W jakie fundusze warto zainwestować? Podpowiada Adam Drozdowski z Pioneer Pekao TFI:

Amerykańskie indeksy chyba cieszą się zmniejszeniem długu:

Powiew optymizmu zza Oceanu. Handel na Wall Street zaczynamy, zgodnie z oczekiwaniami, od wzrostów:

- Dow30 +0,31 proc.

- S&P500 +0,37 proc.

- Nasdaq100 +0,32 proc.

Jak pisaliśmy, Rosja będzie uważnie dbać o ty, by UE nie reeksportowała swoich produktów przez Białoruś czy Kazachstan, ale kto wie co wymyślą Europejczycy, byleby dostać się na rosyjski rynek:

Kontrakty terminowe wskazują na zielone otwarcie na Wall Street.

Niemieccy producenci mogą zostać najmocniej dotknięci przez rosyjski zakaz importu żywności z UE. Na drugim miejscu, jeśli chodzi o wartość sprzedawanej na tamtejszy rynek żywności jest Polska. Główni dostawcy żywności dla Rosji w 2013 r.:

1. Białoruś (wartość eksportu 2,74 mld dol.)

2. Brazylia (2,41 mld dol.)

3. Ukraina (1,99 mld dol.)

4. Niemcy (1,83 mld dol.)

...

7. Polska (1,55 mld dol.)

Przychody T-Mobile Polska w II kwartale wzrosły o 4 proc. r/r do 1,522 mld zł. Przychody z usług dla klientów indywidualnych polskiego operatora wyniosły 220 mln euro, spadając o 14 proc. r/r, ale w ujęciu kwartalnym wzrosły o 2,3 proc.

Wnioski o zasiłek dla bezrobotnych złożyło 289 tys. Amerykanów, czyli mniej niż zakładały prognozy (302 tys.).

Euro traci do dolara nieznacznie: 1,33788 (-0,03 proc.). A giełdowe notowania?

Skutkiem sankcji UE i USA na firmy z rosyjskiego sektora bankowego i energetycznego oraz ograniczeń w dostępie do niektórych technologii będzie w Rosji łagodna recesja, ale nie kryzys – ocenia bank Morgan Stanley.

Wyższe ryzyko geopolityczne, sytuacja na rynkach wschodzących mogą negatywnie wpłynąć na gospodarkę - alarmuje prezes EBC Mario Draghi.

Europejski Bank Centralny (EBC) ustalił kurs euro na 1,3368 dol. i 136,76 jenów.

Paryż wygląda tak: Orange (1,81 proc.), Michelin (-1,32 proc.), L'Oreal (-0,85 proc.).

Z kolei w Londynie najbardziej tracą: Coca Cola HBC AG (-3,42 proc.), Easy Jet (-1,54 proc.) i Shell (-0,99 proc.).

W Niemczech najbardziej tracą, m.in.: Adidas (-3,84 proc.), RWE (-0,49 proc.) i E.ON (-0,86 proc.).

Frankfurt wychodzi na prostą, Londyn się zastanawia:

- DAX +0,32 proc.

- FTSE100 0 proc.

- CAC40 -0,1 proc.

- IBEX35 -0,15 proc.

Oficjalne aktywa rezerwowe wzrosły w lipcu 2014 roku o 2 mld 606,7 mln euro, do 77 mld 272,3 mln euro z 74 mld 665,6 mln euro w czerwcu.

Wszędzie ponad 1-procentowe spadki:

Nazwa Kurs Zmiana

WIG20 2332,20 -1,27 WIG30 2494,26 -1,35 WIG 49959,58 -1,29 mWIG40 3270,19 -1,35 WIG50 2867,17 -1,05 WIG250 1125,13 -1,54 WIGdiv 1124,85 -1,20 NCIndex30 1078,93 -0,51

WIG ponownie poniżej 50 tys. pkt. - teraz już tylko 49 949,74 pkt.

Stopy procentowe depozytów pożyczanych przez banki londyńskie - LIBID:

LIBID (w proc.) (EUR) (USD) (GBP) (CHF) m1 -0,0364 0,0335 0,3788 -0,1220 m2 0,0100 0,0710 0,3984 -0,1180 m3 0,0464 0,1121 0,4353 -0,1030 m6 0,1421 0,2049 0,5904 -0,0486 m12 0,3157 0,4354 0,9514 0,0764

EBC pozostawia stopy na dotychczasowym poziomie.

Dwa zapisy zmian w OFE są niezgodne z konstytucją - napisał zastępca prokuratora generalnego w opinii dla Trybunału Konstytucyjnego badającego skargę prezydenta w sprawie OFE. Chodzi o "określenie zasad wypłaty emerytur ze środków zgromadzonych w OFE oraz niedookreślone pojęcie reklamy OFE".

Ścieżki GBP/EUR/USD rozjeżdżają się:

Andrzej Parafianowicz rezygnuje z funkcji członka zarządu PGNiG, bez podania przyczyny.

Złotowe depozyty międzybankowe WIBID-WIBOR (w proc.): Termin WIBID WIBOR

on_bid 2,38 2,64 tn_bid 2,37 2,63 w1 2,40 2,60 w2 2,40 2,60 m1 2,40 2,60 m3 2,47 2,67 m6 2,49 2,69 m9 2,51 2,71 y1 2,52 2,72

Oprocentowanie depozytów na rynku międzybankowym - EURIBOR (w proc.):

1 miesiąc 0,096 2 miesiące 0,154 3 miesiące 0,206 6 miesięcy 0,306 12 miesięcy 0,487

- waluty: euro 4,20 (-0,01 proc.); dolar 3,14 (0,03 proc.); frank 3,457 (-0,05 proc.); funt 5,29 (+0,03 proc.)

- surowce: złoto 1307,1 (-0,08 proc.); ropa 96,96 (0 proc.); gaz ziemny 3,95 (+0,33 proc.)

Szybki rzut oka na brytyjskie, obecnie niezmienne, stopy w ujęciu historycznym:

Orlen zacieśnia współpracę z Zachodem. Spółka córka Orlen Deutschland GmbH podpisała umowę z Shell Deutschland Oil GmbH, córką Shella, na tegoroczne dostawy paliwa. Wartość umowy to około 232 mln euro, czyli niemal miliard złotych.

Przy ul. Książęcej w Warszawie niedźwiedzie ryczą coraz głośniej:

- WIG -1,25 proc.

- WIG20 -1,37 proc.

- WIG250 -1,46 proc.

Komisja Europejska "wyraża żal" z powodu rosyjskich sankcji. I zastrzegła sobie prawo do działania, jakie uzna za słuszne, po pełnej ocenie wprowadzonych przez Moskwę środków - podał rzecznik KE Frederic Vincent.

Pękły dwa miliony deklaracji OFE - dowiedział się reporter TVN24 Biznes i Świat Dominik Cierpioł.

O swoje kieszenie kierowcy mogą być spokojni. Ceny paliw w wyniku wojny handlowej nie wzrosną:

BNP Paribas już widzi deflację. Poziom inflacji w lipcu spadł do -0,3 proc. rdr z +0,3 proc. w czerwcu – przewiduje bank. W opinii banku deflacja w Polsce będzie krótkotrwała i ceny zaczną stopniowo rosnąć od sierpnia.

Oficjalne dane GUS ogłosi w środę 13 sierpnia.

JP Morgan tnie prognozy wzrostu w Niemczech do 0,5 proc., swoją drogą przygotowane jeszcze przed ogłoszeniem rosyjskiego embarga:

Stopy procentowe w Wielkiej Brytanii na niezmiennym poziomie 0,5 proc.

Oprocentowanie depozytów na rynku międzybankowym - LIBOR: LIBOR (w proc.) (EUR) (USD) (GBP) (JPY) (CHF) sn_on -0,00429 0,08990 0,46875 0,05357 -0,00200 w1 0,02000 0,12000 0,47906 0,06286 -0,00200 m1 0,08786 0,15880 0,50125 0,09357 0,00300 m2 0,13357 0,19410 0,52313 0,11643 0,00700 m3 0,16857 0,23420 0,56150 0,13000 0,02000 m6 0,26643 0,32830 0,71500 0,17786 0,07640 m12 0,43571 0,55590 1,07013 0,33543 0,19540 .

Mimo kryzysu na wschodzie dyrektorzy finansowi są optymistyczni jeśli chodzi o prognozy dla polskiej gospodarki, jednak przyznają, że może jej zagrozić konflikt Ukrainy z Rosją oraz sankcje - wynika z badania Delotitte.

Euro po 4,35? - To możliwe - uważa Konrad Ryczko, analityk DM BOŚ.

Zakaz importu zostanie zrekompensowany w postaci zwiększonego eksportu z Brazylii (mięso) i nowej Zelandii (ser) - ogłosił minister rolnictwa Rosji Nikołaj Fiodorow. Dodał, że "znajdzie sposób", aby powstrzymać reeksport przez Kazachstan i Białorus. Nie oczekuje, by sankcje uderzyły w eksport zboża.

Frankfurt traci najmniej, im dalej tym gorzej:

- DAX -0,1 proc.

- FTSE100 -0,18 proc.

- CAC40 -0,5 proc.

- IBEX35 -0,62 proc.

Na czele spadkowiczów: AVIASG (-10 proc.), ZREMB (-9,64 proc.), AMREST (-9,04 proc.).

Na giełdzie zarobić można m.in. na: New World Resources (24,44 proc.), DSS (14,71 proc). i PPG (9,42 proc.).

W WIG20 rośnie tylko Asseco Poland (+0,02 proc.). Cała reszta na minusach, z czego najwięcej traci JSW (-6,39 proc.), Orlen (-2,53) i Pekao (-2,41 proc.).

Białoruś wielkim wygranym wojny na sankcje?

Jest zgoda na przejęcie przez PZU spółki Link4. Zdaniem UOKiK koncentracja nie będzie miała negatywnego wpływu na konkurencję i sytuację konsumentów.

Tabela kursów średnich: waluta kod kurs zmiana w proc. dolar amerykański 1 USD 3,1397 0,06

euro 1 EUR 4,1990 0,12

frank szwajcarski 1 CHF 3,4551 0,14

funt szterling 1 GBP 5,2877 0,09

hrywna (Ukraina) 1 UAH 0,2636 0,15

jen (Japonia) 100 JPY 3,0681 0,17 rubel rosyjski 1 RUB 0,0867 -0,12

won (Korea Południowa) 100 KRW 0,3027 -0,26

yuan renminbi (Chiny) 1 CNY 0,5095 0,08

Trafna uwaga:

Narodowy Bank Polski ustalił kurs złotego do dolara na 3,1397, a kurs złotego do euro na 4,1990.

Zestawienie obecnych prognoz wzrostu PKB Polski - do utrzymania?

Europa mocno odczuwa rosyjskie sankcje:

Po wyborze na prezydenta nie będzie żadnych zmian w polityce gospodarczej Turcji - zapewnia kandydat, premier Recep Tayyip Erdogan.

Po zielonym otwarciu w Warszawie nie ma śladu:

- WIG -0,98 proc.

- WIG20 -1,19 proc.

-WIG250 -0,81 proc.

- branżowe: WIG-BANKI -1,64, WIG-ENERG -0,20, WIG-INFO -0,60, WIG-MEDIA -2,35, WIG-PALIWA -1,47

Krótkie przypomnienie, kto i co wysyła(ł) do Rosji oraz stamtąd importował:

Zakaz wchodzi w życie 7 sierpnia i ma obowiązywać przez rok - powiedział Miedwiediew na posiedzeniu rządu.

Premier dodał, że wprowadza zakaz lotów na terytorium Rosji dla ukraińskich linii lotniczych i rozważa jego nałożenie na amerykańskich i europejskich przewoźników.

Z polskich fabryk zjeżdża coraz więcej aut. W lipcu wyprodukowano 56 512 samochodów osobowych i dostawczych, czyli o 3,96 proc. więcej niż w czerwcu i o 11,74 proc. więcej niż w lipcu 2013 r.

Koniec z osłabieniem złotego?

Rosja idzie dalej z embargiem. Jak zapowiada premier Dmitrij Miedwiediew, zakaz importu z USA, UE, Australii, Kanady i Norwegii będzie dotyczył owoców, warzyw, mięsa, ryb, mleka i nabiału.

Notowania po godz. 10 - przedstawia Agata Zamęcka:

Bilans handlu zagranicznego Francji -5,4 mld euro, nieco więcej od prognoz ( -4,8 mld euro).

Napięcie geopolityczne wokół Rosji i Ukrainy wciąż wydaje się wybuchowe. Jednak wygląda na to, ze wyprzedaż na chwilę się zatrzymała, gdyż uwaga skupi się na posiedzeniach dwóch banków centralnych - ocenia Jonathsn Sudaria, makler w Capital Spreads w Londynie.

W czwartek o 13.00 decyzję ogłasza Bank Anglii, a o 13.45 Europejski Bank Centralny.

W lipcu upadłość ogłosiło 80 firm, o 14,9 proc. mniej niż przed rokiem i o 5,3 proc. więcej niż przed miesiącem - podaje Korporacja Ubezpieczeń Kredytów Eksportowych.

I kolejna rekomendacja:

- Dom Development "redukuj" z ceną docelową 39,37 (DM BDM)

Rzut oka na cenę polskich 10-latek:

A surowce? - Złoto wcale tak mocno nie drożeje. Na surowcach panuje spokój Inwestorzy o wojnie nie mówią - mówił z kolei Paweł Kordala z XTB i przekonywał, że nie ma powodu by w perspektywie krótkoterminowej inwestować w złoto. - Paniki na rynkach nie ma - dodał.

- Osłabienie złotówki jest paradoksalnie dobre, bo dzięki temu rośnie konkurencyjność polskiego eksportu - zauważa Piotr Bujak, ekonomista PKO BP.

Przyznaje, że inwestorzy zwracają się ku dolarowi i ten tren może się utrzymać. - A jeśli tak się stanie to możemy się spodziewać wyższych cen paliw na stacjach - powiedział w TVN24 Biznes i Świat.

Nomura Securities obniża tegoroczną prognozę PKB dla Polski z 3,9 proc. do 3,3 proc., a na przyszły z 3,1 proc. do 2,8 proc. Powód? Spadek polskiego eksportu do Rosji.

EBC prawie na pewno utrzyma główną stopę na jej rekordowo niskim poziomie 0,15 proc., a stopę depozytową na -0,1 proc. - pisze "Financial Times".

Dominik Cierpioł sprawdza, jak radzą sobie polscy eksporterzy jabłek.

Hiszpanie rozczarowują. Produkcja przemysłowa w czerwcu wyniosła 0,8 proc. r/r. Daleko od prognoz (3 proc.)

Z rekomendacji, mamy tylko jedną:

- Eurocash "sprzedaj" z ceną docelową 36,1 zł , poprzednio 40,8 zł (DM BOŚ)

Inwestorzy posłuchali - obecny kurs Eurocashu 37,51 zł (-1,03 proc.)

Zysk Alior Banku w II kwartale spadł do 83,2 mln zł z 83,8 mln zł rok wcześniej - poinformował bank w komunikacie. Trochę więcej, niż oczekiwał rynek.

Za to zysk w I połowie roku wynosił 151,6 mln zł - to wzrost o 18,1 proc. r/r. Ta informacja podziałała - Alior Bank w tej chwili 79,52 zł (+1,29 proc.).

Na zachodnioeuropejskich parkietach tak zielono nie jest:

- DAX -0,4 proc.

- FTSE100 -0,1 proc.

- CAC40 -0,2 proc.

- IBEX35 -0,28 proc.

Notowania na warszawskim parkiecie zaczynamy od lekkich plusów:

- WIG 50670,41 0,12 proc. - WIG20 2365,66 0,14 proc. - WIG30 2532,53 0,16 proc. - mWIG40 3319,36 0,13 proc.

Ceny ropy naftowej na giełdzie paliw w Nowym Jorku rosną po odbiciu z ok. półrocznego minimum:

- baryłka ropy West Texas Intermediate jest wyceniana na 97,03 dol., po zwyżce o 11 centów. Na poprzedniej sesji cena spadła jednak o 0,5 proc. do 96,97 USD, czyli do najniższego poziomu od 3 lutego.

- Brent zwyżkuje o 18 centów, do 104,77 dol. za baryłkę.

- zapasy ropy naftowej w USA spadły w ubiegłym tygodniu o 1,76 mln baryłek, czyli 0,5 proc., do 365,62 mln baryłek

Ceny miedzi na giełdzie metali idą w górę:

- w dostawach trzymiesięcznych na LME kosztuje 7 015 dol. za tonę, po wzroście o 0,7 proc. - na Comex w Nowym Jorku funt miedzi w dostawach na wrzesień podrożał o 0,5 proc. do 3 1815 dol.

- na giełdzie metali w Szanghaju tona miedzi w dostawach na październik podrożała o 0,3 proc. do 49 880 juanów (8 100 dol.).

Zapasy miedzi na LME spadły do 144 350 ton, czyli najniższego poziomu od lipca 2008 r.

W pierwszym półroczu 2014 r. rynek dzieł sztuki wzrósł o 17 proc. w stosunku tego samego okresu 2013 roku i przekroczył 7 mld dolarów.

No właśnie, kto zyskuje na sankcjach?

Co dziś się wydarzy:

- NBP przedstawi poziom aktywów rezerwowych w czerwcu,

- Europejski Bank Centralny zdecyduje o wysokości stóp procentowych.

Inwestorzy zwracają oczy ku złotu. Co prawda do maksimów z 2011 (1828,5 dol.) i 2012 ( 1771,1 dol.) jeszcze daleko, ale już widać, że szukają bezpiecznej przystani dla swoich pieniędzy. I (niestety) idealny czas dla spekulantów giełdowych i walutowych.

W Niemczech czerwcowa produkcja przemysłowa wzrosła o 0,3 proc. m/m, podczas gdy w poprzednim miesiącu spadła o 1,7 proc., po korekcie ze spadku o 1,8 proc. m/m - poinformował w komunikacie urząd statystyczny. Sporo poniżej oczekiwań rynku (1,2 proc. m/m).

Produkcja przemysłowa r/r spadła o 0,5 proc. Rynek oczekiwał wzrostu o 0,3 proc.

RPA powiększa rezerwy walutowe - o 1,359 mld dol.:

Zaczynamy! Oto pozycja wyjściowa na rynkach:

Indeksy na Wall Street niemal bez zmian: Dow30 zyskuje 0,08 proc., S&P500 bez zmian, tylko Nasdaq100 zniżkuje o 0,02 proc.

Dziś w Azji wyróżniają się Hong Kong i Japonia: Chiny -1 proc., Hong Kong +1,26 proc., Japonia +0,5 proc., Australia -0,05 proc., Korea -0,3 proc., Indie -0,33 proc., Singapur -0,34 proc., Tajwan -0,14 proc.

Za euro płacimy 4,20 , za franka 3,46 , za dolara 3,14 , za funta 5,2859 . EUR/USD= 1,34 .

CO DZIAŁO SIĘ NA RYNKACH W ŚRODĘ, 6 SIERPNIA - CZYTAJ

Autor: Radosław Fellner / Źródło: TVN24 Biznes i Świat