03.03 Polska giełda spada przez rosyjskie wojsko

Polska giełda w lutym wzrosła o blisko 7 procent, a już na pierwszej sesji marca straciła ponad 5 procent. Bardzo możliwe, że podsumowując rok 2014 będziemy właśnie o dzisiejszej sesji mówić, jako o najgorszej w całym roku. Oto jej podsumowanie:

- 15 spółek w górę, 394 w dół

- WIG20 -5,1%, WIG -5,2%, mWIG40 -5,4%, sWIG80 -6,0%

- obroty 1557,8 mln PLN (w piątek 1095,5 mln PLN)

- średnia wartość transakcji 10,8 tys. PLN (wczoraj 15,6 tys. PLN)

- największe obroty: PKO BP (-4,6%) - 283,4 mln PLN

- najwięcej transakcji: KGHM (-3,8%) - 10.097 transakcji

- największe wzrosty (spółki powyżej 100 transakcji, nie groszowe) : Black Lion +7,6%, Atende +1,0%, Work Service +0,1%

- największe spadki (spółki powyżej 100 transakcji, nie groszowe): KSG Agro -23,2%, Coal Energy -22,0%,Agroton -21,3%

- Kernel jest najtańszy od kwietnia 2009, Eurocash jest najtańszy od października 2012, GTC i Netia są najtańsze od września

Giełdy w Europie: Londyn -1,5%, Frankfurt -3,4%, Paryż -2,7%, Mediolan -3,3%, Madryt -2,3%, Stambuł -2,2%, Budapeszt -3,6%, Moskwa -10,8%, Kijów -11,8%

W USA S&P 500 spada o 1,1 procent. Największe obroty: Facebook (-1,3%), Apple (-0,4%), Verizon (-0,9%)

Euro jest po 4,21 PLN, dolar po 3,06 PLN, frank po 3,48 PLN. EUR/USD=1,3759

Rentowność obligacji 10letnich: Polska 4,48%, USA 2,61%, Niemcy 1,56%

Miłego wieczoru!

Podsumowanie najgorszej od 2 i pół roku sesji. Mateusz Walczak

Sesja w Warszawiej skończyła się w fatalnym stylu. W końcówce mieliśmy przyspieszenie wyprzedaży i zejście do nowych minimów. WIG20 skończył notowania spadkiem o 5,1 procent.

Na giełdzie w USA sporo traci spółka Yandex - właściciel dużego rosyjskiego portalu internetowego (który swoją drogą w ubiegłym tygodniu podpisał umowę o współpracy biznesowej z Google).

Akcje Yandex własnie tracą 12,8 procent.

Względnie stabilny złoty na to co dzieje się na rynkach wschodzących dziś traci ponad 1%. Za euro płacimy już 4,1970

Polski rynek obligacji Bondspot zanotował dziś rano wyraźne spadki cen i wzrost rentowności, potem nastąpił ruch korygujący w drugą w stronę. W efekcie mamy tylko nieznaczne osłabienie polskich obligacji

- rentowność dwuletnich rośnie z 3,01 procent do 3,04 procent

- rentowność pięcioletnich rośnie z 3,68 procent do 3,73 procent

- rentowność dziesięcioletnich rośnie z 4,36 procent do 4,40 procent

Moskiewski korespondent Guardiana donosi, że jego ukraińscy rozmówcy nic nie słyszeli o żadnym ultimatum

Zakończyły się notowania na giełda w Rumunii, Turcji i Ukrainie.

Bukareszt: -3,3 procent

Kijów: -11,7 procent

Stambuł: -2,0 procent

Koniec sesji w Moskwie. Indeks Micex spadł o 10,8 procent. Indeks RTS spadł o 12 procent.

Gazprom -13,9%, Sberbank -14,9%, VTB Bank -17,5%

Mario Draghi, prezes Europejskiego Banku Centralnego mówi, że kurs euro nie jestem celem polityki banku, ale ma wpływ na stabilność cen.

Bardzo wieloznaczna wypowiedź. Może oznaczać, że ECB, który musi dbać o stabilność cen podejmuje decyzje także w pewnym stopniu w zależności od tego ile kosztuje euro na rynku walutowym. Mocniejsze euro teoretycznie powinno wpływać na hamowanie inflacji, a zatem także mocniejsze euro może zwiększać szansę na obniżkę stóp procentowych. Z drugiej strony perspektywa obniżki stóp procentowych powinna osłabiać euro na rynku.

W tym momencie euro nieco słabnie w stosunku do dolara.

Dolar zaczął się wyraźniej umacniać do euro. Sam ruch do 1,3750 nie jest niczym istotnym, ale pokazuje, że w końcówce europejskiej sesji nastroje znów się pogarszają. Bardzo możliwe, że to przez to rosyjskie ultimatum.

W USa indeks S&P500 spada o 0,9 procent.

Niecała godzina do końca sesji w Warszawie. WIG20 zaczynał od poziomu 2427. Teraz jest na poziomie 2429. Czyli to co mieliśmy stracić, straciliśmy na samym początku, a potem notowania wychodzą nam na remis.

Agencja Interfax cytuje ukraińskiego ministra obrony, który powiedział, że ukraińskie wojsko na Krymie dostało ultimatum: albo się poddadzą do godziny 3:00 GMT (4:00 w Polsce), albo zostaną zaatakowani.

Sektor przemysłowy w USA w odczycie indeksu ISM lepiej od oczekiwań i lepiej niż w styczniu. Indeks tworzony przez Instytut Zarządzania Podażą w lutym był na poziomie 53,2 pkt., oczekiwano 52 pkt., w styczniu było 51,3 pkt.

Za miesiąc PKO BP wchłonie Nordeę w Polsce

Początek miesiąca to publikacje wyników sprzedażowych spółek odzieżowych. CCC odnotował w lutym przychody ze sprzedaży na poziomie 85 mln zł a to uwaga o 47,8% lepiej niż w lutym 2013.

Analiza fundamentalna mówi, że taka dynamika jest nie do utrzymania w dłuższym terminie. CCC i LPP pokazują regularnie dynamiczne wzrosty nie zwracając uwagi na podręczniki dla zarządzających :)

Mario Draghi, szef EBC mówi, że oczekiwania inflacyjne w średnim i długim terminie są "zakotwiczone". Czyli mówiąc prościej nie oczekuje się spadku inflacji.

Odnosi się też do Ukrainy: finansowe powiązania strefy euro z Ukrainą raczej małe, więc wpływ na gospodarkę państw strefy euro będzie ograniczony.

Otwarcie przy Wallstreet pod kreską. S&P 500 i Dow Jones w dół po ok. 0,8%. Nasdaq traci 1,2%.

Ukraina ciąży rynkom na całym świecie.

Nastroje w amerykańskim przemyśle najlepsze od maja 2010. Indeks PMI za luty wzrósł do 57,1 pkt. z 53,7 pkt. w styczniu; oczekiwania były na poziomie 56,6 pkt.

Najnowsze dane o inflacji z USA: 1,1 procent rok do roku, inflacja bazowa: 1,2 procent rok do roku

Kapitalizacja rosyjskiej giełdy zmalała dziś o 58,4 mld USD. Oczywiście kapitalizacja, czyli wartość rynkowa wszystkich notowanych na giełdzie spółek, ma to do siebie, że za jakiś czas może odrobić te straty. Natomiast te 58,4 mld USD pokazuje skalę dzisiejszego spadku.

Od piątkowego zamknięcia z giełdy moskiewskiej przez spadki wycen wyparowało 58,4 mld USD.

Na organizację olimpiady w Soczi Rosja wydała nieco ponad 51 mld USD

Rośnie ryzyko niewypłacalności rządów w naszym regionie. CDSy, czyli składki ubezpieczeniowe od takiego bankructwa drożeją dziś najbardziej w przypadku Rosji i Ukrainy. Zaraz za nimi Słowacja. Choć oczywiście poziomu CDS Słowacji nie da się porównać z tym rosyjskim, czy tym bardziej ukraińskim. Ale dzisiejszy ruch w górę jest dość spory

Premier Ukrainy zapowiedział cięcia wydatków budżetowych o 14-16 procent.

Mechel - jedna z czołowych firm wydobywczych w Rosji, która notowana jest też na Wallstreet traci w handlu przedsesyjnym ponad 13%.

Zestawienie opublikowanych do tej pory indeksów aktywności w przemyśle PMI. Jesteśmy wysoko.

Oto najlepsza dziesiątka:

1. Wielka Brytania 56,9

2. Czechy 56,5

3. Polska 55,9

4. Japonia 55,5

5. Holandia 55,2

6. Niemcy 54,8

7. Tajwan 54,7

8. Węgry 54,3

9. Turcja 53,4

10. Austria 53,0

Państwa z indeksami poniżej 50 punktów, sugerującymi recesję:

- Korea Południowa 49,8

- Francja 49,7

- Chiny 48,5

- Rosja 48,5

Przed nami jeszcze publikacje dla: USA, Kanady, Meksyku, Egiptu, Arabii Saudyjskiej, Zjednoczonych Emiratów Arabskich i Grecji.

Jest poprawa - przynajmniej na kontraktach terminowych na amerykańskie indeksy. Traciły po ok. 1%, teraz kontrakt na S&P 500 w dół 0,8%, na Dow Jones 0,6%. Do startu notowań prawie 1,5 godziny.

Rekomendacje mało dziś znaczą na rynku, ale napłynęła kolejna niekorzystna dla spółki Eurocash.

DI Investors obniżył cenę docelową dla Eurocashu do 34 zł z 37 zł. Zalecenie "redukuj" utrzymane.

Bardzo ciekawa wypowiedź ukraińskiego premiera o tym, że najgorsze chyba już za nimi

WIG-Ukraina -15,8% i największe spadki:

Kernel -22,7%

KSG AGRO -22%

Coal Energy -19,7%

Sadovaya -18%

Rzut oka na giełdę:

LPP: sprzedaż w lutym była o 29 procent większa niż rok temu. Sięgnęła 266 mln PLN.

LPP traci dziś na giełdzie ponad 8 procent.

Kwadrans temu giełda znalazła swój lokalny dołek na poziomie 2406 punktów. Wtedy indeks spadał o 4,5 procent. Teraz mamy 2412 i spadamy o 4,2 procent. Ciekawe, czy ten dołek to już koniec dzisiejszej przeceny, czy tylko krótki przystanek przed kolejnymi falami wyprzedaży.

Opinia o krymskich napięciach

Pomimo dzisiejszego spadku o 4,4 procent WIG20 licząc od początku roku ciągle jest na plusie. Jest dokładnie o 0,3 procent wyżej niż pod koniec grudnia 2013.

Rosyjski indeks RTS który dziś spada o 13,2 procent od początku roku stracił już 23,7 procent.

Jak trwoga, to do...

Rentowność amerykańskich 10-latek najniżej od miesiąca.

Po porannych spadkach na otwarciu mieliśmy próbę odrobienia strat i parę godzin uspokojenia. Ta faza sesji własnie się kończy. Ci, którzy liczyli na szybkie odrabianie strat zniecierpliwieni wychodzą z rynku automatycznie pogłębiając spadki.

WIG20 spada już o 4,5 procent. RTS w Moskwie spada już o 12,6 procent.

PGNiG właśnie stracił wszystko, co odrobił w lutym. Od tej spółki w WIG-u 20 gorszy jest tylko Kernel.

PGNiG traci nie tylko dlatego, że importuje rosyjski gaz i rynek może spekulować, że ten gaz podrożeje i mogą być kłopoty z jego pozyskaniem. Spółka podała też gorsze od oczekiwań prognozy na 2014 rok (wynik EBITDA ma wynieść około 5,9 miliarda złotych, rynek oczekiwał ok. 7 mld zł).

Warszawska giełda: 13 spółek do góry, 389 spółek w dół.

Z tej trzynastki, która drożeje w przypadku pięciu spółek mamy mniej niż 10 transakcji, w przypadku kolejnych trzech mniej niż 15 transakcji. Do tego jedna spółka jest groszowa (ruch z 14 groszy na 15 groszy).

Pozostaje czwórka: Fortuna (+3,0%), Wojas (+2,6%), Oponeo (+1,1%), Talex (+0,6%)

Handlujący w Kijowie i w Moskwie muszą dziś naprawdę rwać włosy z głów. Niżej - kijowski indeks UX i rosyjski RTS.

Ceny gazu na rynku brytyjskim idą dziś w górę o 8,8 procent. To bardzo gwałtowny skok, ale z drugiej strony ceny nawet po takim wzroście są o 16 procent niższe niż na początku grudnia.

WIG20 zszedł już poniżej dzisiejszego otwarcia. Od początku roku po świetnym lutym nadal +1,1%.

Unicredit informuje, że jego bank na Ukrainie ograniczył tymczasowo wypłacanie gotówki z bankomatów. Unicredit pisze, że uczynił to na polecenie Ukraińskiego Banku Centralnego.

Można się zatem domyślać, że podobne ograniczenia wprowadzają wszystkie inne banki. ciekawe, czy poleceniu banku centralnego podporządkują się też banki należące do rosyjskiego kapitału, które stanowią istotną część ukraińskiego rynku.

Hrywna na ukraińskim rynku międzybankowym ciągle wygląda spokojnie. Na początku dnia było 10,50 UAH za dolara, potem wzrost do 10,72, ale teraz kurs spadł do 10,20 UAH za dolara.

Polski rynek obligacji Bondspot notuje dziś wyraźne spadki cen i wzrost rentowności:

- rentowność dwuletnich rośnie z 3,01 procent do 3,07 procent

- rentowność pięcioletnich rośnie z 3,68 procent do 3,80 procent

- rentowność dziesięcioletnich rośnie z 4,36 procent do 4,47 procent

Ukraiński Kernel jest najgorszy w WIGu 20 i traci teraz 24,5%. Kurs jest najniżej od wiosny 2009 roku.

Dzisiejsza sesja na GPW jest zdecydowanie najgorszą sesją w tym roku. WIG20 teraz spada o 3,5 procent. Gorzej ostatni raz było 5 września - wtedy rząd ogłosił plany zmian w OFE, a WIG20 spadł o 4,6 procent.

Niby "wszystko spada", ale są spółki, które ładnie idą w górę - na przykład producent butów Wojas.

Zysk netto w czwartym kwartale 6,65 mln zł wobec 1,38 mln zł rok wcześniej (wzrost o 380%), przychody w górę o 11%.

Bank Centralny Rosji wykorzystał dziś 10 mld USD rezerw, żeby wspierać rubla - tak podaje Reuters, powołując się na dealerów.

Rezerwy zagraniczne Rosji na 21 lutego wyniosły 493,4 mld USD.

Rubel traci teraz do dolara 1,2%, dziś był do dolara najsłabszy w historii.

Złoty czuje się coraz gorzej. dolar doszedł już do 3,05 PLN, euro dotarło do 4,20 PLN

Odrabianie strat warszawskiej giełdzie na razie nie wychodzi. Startowaliśmy od spadku o 3,5 procent, po 20 minutach było już -2,5 procent, ale teraz znów mamy spadek o 3,1 procent.

kolejna pogłoska rynkowa: rosja na obronę rubla wydała już dziś ponad 10 mld USD

Na rynku surowcowym największy ruch mamy na kontraktach na pszenicę. Akurat Ukraina i Rosja to dwaj czołowi producenci pszenicy na świecie.

Kontrakty na pszenicę w USA drożeją o 5,4 procent i są najwyżej od grudnia.

Kontrakty na pszenicę w Londynie drożeją o 2,8 procent i są najwyżej od dwóch miesięcy.

Złoto drożeje dziś o 1,8 procent, uncja kosztuje 1345 USD - jest najdroższa od października

Ropa Brent drożeje w Londynie o 1,6 procent, baryłka kosztuje 110,78 USD - najwięcej od początku stycznia.

Dyrektor finansowy Gazpromu mówi, że spółka rozważa podniesienie od kwietnia ceny za gaz dla ukraińskiego Naftogazu.

A Gazprom na giełdzie moskiewskiej traci teraz -10,2 procent.

Mamy wyprzedaż na rynku obligacji ukraińskich. Chyba już nikt nie wierzy w to, że Ukraina wykupi swoje obligacje zapadające w czerwcu - ich rentowność właśnie wzrosła powyżej 50 procent

Na warszawskiej giełdzie w tej chwili drożeje 21 spółek, a 371 tanieje.

Nie licząc spółek groszowych i takich na których jest ledwie kilka transakcji drożeją:

- Wojas o 4,9 procent

- Kino Polska o 3,6 procent

- Fortuna o 3,5 procent

- Krezus o 1,9 procent

- Talex o 1,7 procent

- Orzeł Biały o 1 procent

- Oponeo.pl o 0,9 procent

I to wszystko.

Największa ukraińska spółka notowana GPW - Kernel - traci 16 procent. W najgorszym momencie było -20 procent.

Najbardziej zaangażowana na Ukrainie polska spółka - Serinus Jana Kulczyka, wydobywający tam gaz - traci 8,4 procent. W najgorszym momencie tracił dziś 21,8 procent.

Rzut oka na giełdę:

Niezastąpiony The Sun:

Włochy poinformowały, że ich dług publiczny na koniec 2013 sięgnął 132,6 procent PKB. Na koniec 2012 to było 127 procent. A my się denerwujemy, że mieliśmy 55% :)

Ukraińska hrywna zachowuje się dziś znacznie spokojniej niż rosyjski rubel. Może dlatego, że mocno straciła już w poprzednich tygodniach.

Na rynku międzybankowym średni kurs hrywny do dolara wynosił w piątek 10,05, teraz mamy 10,50 UAH za dolara. Czyli hrywna traci 4,5 procent.

Indeks aktywności w przemyśle PMI dla strefy euro spada z 54 punktów w styczniu do 53,2 pkt w lutym. To podobnie jak w przypadku Niemiec - mimo spadku odczyt powyżej 50 punktów oznacza ożywienie.

Misja Międzynarodowego Funduszu Walutowego pojawi się w Kijowie już jutro.

Indeks aktywności gospodarczej PMI dla Niemiec spada z 56,5 pkt miesiąc temu do 54,8 pkt. Ale mimo spadku, odczyt powyżej 50 punktów wskazuje na ożywienie w przemyśle.

CDS - ubezpieczenie od bankructwa kraju - na Rosję rośnie dziś z 1,92% do 2,25% - do poziomu najwyższego od dziewięciu miesięcy.

Przegląd europejski:

Londyn -1,2%, Frankfurt -2,4%, Paryż -1,7%, Mediolan -1,7%, Madryt -2,0%

Stambuł -1,5%, Budapeszt -4,7%, Moskwa -9,4%, Kijów -11,0%

Rosja teraz:

Indeks RTS -11,1%

Gazprom -12,8%

Sberbank -13,2%

VTB Bank -11,7%

USD/RUB 36,44 +1,2%

Sytuacja na Ukrainie jak dotąd ma większy wpływ na ceny zboża niż na ceny ropy

Po 18 minutach handlu WIG20 odrobił 1 procent i spada już tylko o 2,6%

Societe Generale uważa, że jeśli sytuacja na Ukrainie się pogorszy, najbardziej ucierpi na tym polski złoty.

Agata Urbańska-Giner z HSBC, która nadzoruje badanie PMI dla Polski napisała w komentarzu, że nowe zamówienia w polskim przemyśle wzrosły w lutym najszybciej od kwietnia 2004 (miesiąc przed wejściem do UE). Zawdzięczamy ten wzrost głównie zamówieniom krajowym.

Indeks PMI zbliża się do 56 punktów. Jak widac na wykresie tak dobra koniunktura w polskim przemyśle była w historii badań (od 1998) tylko dwa razy: na początku 2004 i pod koniec 2010.

PMI dla polskiego przemysłu rośnie z 55,4 pkt w lutym do 55,9 pkt - to najlepszy wynik od grudnia 2010.

WIG20 -3,6 procent na otwarciu.

Kontrakt na WIG20 spada o ponad 2 procent. Za chwilę początek handlu akcjami, a także publikacja wskaźnika aktywności PMI dla polskiego przemysłu.

Najlepsza spółka w rosyjskim indeksie RTS to Tatneft. Spada tylko o 3,2 procent.

Najgorszy, podobnie jak w piątek, jest Mechel: -23,6 procent.

Z nieco innej beczki: to zdjęcie pobiło rekord wszech czasów na Twitterze. Udostępniono je, jak do tej pory, ponad 2,3 mln razy:

Opinie na rynkach dziś rano są dość jednoznaczne. Rosyjskie koszty inwazji na Ukrainę rosną szybko:

Na rynku pojawiają się nieoficjalne informacje, że Rosja dzisiaj na obronę kursu rubla wydała już 8 miliardów dolarów.

8 mld USD to równowartość mniej więcej połowy ukraińskich rezerw walutowych. Rosjanie wydali to w dwie godziny.

Doliczyliśmy się 53 spółek giełdowych, które po zakończeniu sesji w piątek, przez weekend i dziś rano podały swoje wyniki finansowe. niestety dziś, przynajmniej na początku sesji, mogą one mieć ograniczony wpływ na notowania. Natomiast w trakcie trwania notowań spółki które zaskoczyły pozytywnie powinny radzić sobie lepiej niż inne.

Ważne dane gospodarcze z Rosji:

Witamy bardzo serdecznie. Oto pozycja wyjściowa:

Giełda w Rosji spada o 10 procent, rubel traci niewiele tylko dzięki interwencjom banku centralnego, który także w trybie nagłym podniósł stopy procentowe z 5,5 procent do 7 procent.

Kontrakt terminowy na Daxa we Frankfurcie spada o 1,1 procent. Kontrakt na FTSE w Londynie traci 0,9 procent. Będą spadki w Europie.

W USA w piątek S&P 500 wzrósł o 0,2 procent i zaliczył kolejny raz najwyższe zamknięcie w historii. Kontrakt terminowy na S&P500 traci teraz 1,1 procent

Chiński PMI przemysłowy spadł do 48,5 punktu - poziomu najniższego od siedmiu miesięcy

Giełdy na Dalekim Wschodzie: Japonia -1,3%, Chiny +0,6%, Hong Kong -1,3%, Korea -0,8%, Indonezja -1,0%, Australia -0,4%.

Euro jest po 4,18, dolar po 3,03, frank po 3,45, funt po 5,08. EUR/USD=1,3781

Wszystko, co się działo w piątek na rynkach europejskich - TUTAJ

Autor: Rafał Hirsch