02.06 Polski przemysł w stagnacji

Oto podsumowanie dnia na rynkach. Na początek GPW:

- 161 spółek w górę, 170 w dół

- WIG20 +0,4%, WIG +0,3%, WIG50 -0,2%, WIG250 -0,1%

- obroty 623,7 mln PLN (wczoraj 697,7 mln PLN)

- średnia wartość transakcji 13,7 tys. PLN (wczoraj 14,0 tys. PLN)

- największe obroty: PKO BP (-0,5%) 97 mln zł

- największe wzrosty: New World Resources +14,4%, Kernel +8,9%, PZ Cormay +7,8%

- największe spadki: Indygo -12,8%, Fota -11,6%, Getin Noble -4,0%

- Kruk jest rekordowo drogi, Cyfrowy Polsat jest najdroższy od listopada

Giełdy w Europie:

Londyn +0,3%, Paryż -0,1%, Frankfurt +0,1%, Zurych +0,2%, Madryt +0,3%, Mediolan -+0,8%

Moskwa +2,3%, Stambuł -0,8%, Ateny +1,8%, Praga +0,1%, Budapeszt +0,2%, Kijów +1,1%

Euro jest po 4,14, dolar po 3,04, frank po 3,39, funt po 5,09, EUR/USD = 1,3608

Ropa Brent potaniała o 0,4 procent i kosztuje 109,01 USD za baryłkę

Złoto potaniało o 0,1 procent i kosztuje 1245,3 USD za uncję

Miedź podrożała o 1,3 procent i kosztuje 3,164 USD za funt

Rentowności obligacji 10-letnich: Polska 3,67%, USA 2,53%, Niemcy 1,37%

Miłego wieczoru!

Spis treści dnia na rynkach:

Mała aferka z danymi w USA.

Dzisiejszy indeks aktywności przemysłowej ISM wcale nie spadł, jak podano początkowo, tylko wzrósł do 56 punktów. Po opublikowaniu korekty indeksy na Wall Street natychmiast podskoczyły wyżej

Koniec sesji w Warszawie, WIG20 wzrósł o 0,44 procent

Sprzedaż LPP w maju wzrosła o 30 procent i sięgnęła 401 mln PLN.

Na akcjach KGHM nie ma większych ruchów cenowych, dziś akcje drożeją tylko o 0,3 procent, 116 zł za jedną akcję, ale warto zwrócić uwagę na notowania miedzi. Od trzech miesięcy regularnie zalicza dobre sesje w utworzonym kanale wzrostowym. Dziś kontrakty na miedź rosną o 1,1 procent.

Polski rynek obligacji skarbowych:

rentowność dwuletnich spadła z 2,71 procent do 2,68 procent

rentowność pięcioletnich spada z 3,26 procent do 3,24 procent

rentowność dziesięcioletnich spada z 3,67 procent do 3,66 procent

Obuwniczy CCC wypracował przychody ze sprzedaży w maju na poziomie 171,3 mln zł, wzrost rok do roku o 18,1 procent. Od początku roku grupa wypracowała 709,9 mln zł przychodów, wzrost o 33,6 procent rok do roku.

Indeks ISM dla amerykańskiego przemysłu (indeks bardziej miarodajny i z dłuższą historią badań niż PMI) spadł w maju do 53,2 pkt. z 54,9 pkt., oczekiwania były na poziomie 55,5 pkt.

Rozczarowuje subindeks dotyczący nowych zamówień, jest na najniższym poziomie od stycznia.

Komisja Europejska rekomenduje powołanie w Polsce niezależnej rady budżetowej. Poza tym ma szereg innych propozycji dotyczącychc reform gospodarczych. Całość rekomendacji jest TUTAJ

Indeks PMI dla amerykańskiego przemysłu w maju 56,4 pkt., wstępny odczyt był na poziomie 56,2 pkt., w kwietniu było 55,4 pkt.

Z subindeksów najlepiej prezentuje się produkcja, która najszybciej rozwija się od lutego 2011 roku.

W USA sesja na razie na minimalnych minusach, choć S&P w pierwszej minucie sesji ustanowił nowy rekord wszechczasów dochodząc do poziomu 1925 punktów.

Apple na 3 i pół godziny przed otwarcie Worldwide Developers Conference traci 0,4 procent

Google po informacji o budowaniu za 3 mld USD sieci satelitów, które będą dostarczać internet spada o 1,2 procent

Komisja Europejska wspomina, że Polska (a także Chorwacja) podjęła kroki w celu redukcji deficytu do poziomu dopuszczalnego w Unii Europejskiej (czyli 3 procent PKB)

Komisja Europejska kończy procedury nadmiernego deficytu wobec Czech, Słowacji, Austrii, Danii, Belgii i Holandii. My jeszcze trochę na to poczekamy. Według słów ministra finansów sprzed kilku dni deficyt do odpowiedniego poziomu obniżymy w 2015, a Unia zdejmie z nas procedurę nadmiernego deficytu dopiero w 2016.

Pobujało na poziomie piątkowego zamknięcia (jednocześnie minimum sesji) i teraz odbicie. WIG20 zyskuje 0,3 procent.

Dzień z PMI zawitał właśnie na kontynent amerykański.

PMI brazylijskie spada do 8,8 punktów z 49,3 pkt w kwietniu.

W piątek do OFE zapisało się rekordowe jak do tej pory 9184 osób.

Zapisywanie się do OFE robi się coraz popularniejsze

KI Chemistry, spółka Jana Kulczyka nie poddaje się i nadal ma chrapkę na Ciech. Trwające do piątku wezwanie nie spotkało się z odpowiedzią odpowiedniej liczby inwestorów (warunek wezwania to 66%) więc teraz spółka zapowiedziała, że będzie kupować akcje Ciechu omijając wyznaczony w wezwaniu próg.

W piątek po sesji napłynął komunikat, że spółki zawarły umowę o strategicznej współpracy.

Do końca ubiegłego tygodnia do OFE zapisało się 152.675 osób.

To oznacza, że tylko w ubiegłym tygodniu zrobiło to aż 30.815 osób. Czyli był to zdecydowanie najbardziej intensywny tydzień, jeśli chodzi o zapisy do OFE.

Poprzedni najlepszy pod tym względem tydzień mieliśmy w połowie maja, ale wtedy tygodniowy wynik to było ledwie 21,5 tysiąca.

Jeśli chodzi o amerykańskie spółki dziś na pierwszy plan wysuwa się ta największa. O 19:00 rusza Apple's Worlwide Developers Conference, czyli doroczne spotkanie, na którym władze Apple lubią przedstawiać / pokazywać / zapowiadać nowe produkty / pomysły / wynalazki.

W tym roku rynek oczekuje newsów na temat nowego software'u na Maca i iPhone'a, ale niektórzy liczą też na jakiś nowy hardware, czyli nowe urządzenia.

Giełda po czternastej

Google zapowiada budowę sieci 180 małych satelit i umieszczenie ich na ziemskiej orbicie. Dzięki satelitom Google chce dostarczać internet tam, gdzie go dzisiaj nie ma. Dzięki temu chce uzyskać zwiększenie ruchu w internecie, a co za tym idzie także zwiększenie swoich przychodów i zysków.

Inwestycja w satelity ma kosztować od 1 do 3 mld USD.

Dane o mocno spadającej niemieckiej inflacji rynek może odczytać, jako mocno zwiększające prawdopodobieństwo cięcia stóp procentowych przez ECB w czwartek.

Inflacja w Niemczech w maju w ujęciu rocznym 0,6 procent, oczekiwano 1 procenta, w kwietniu inflacja była na poziomie 1,1 procent.

W ujęciu miesięcznym w maju mieliśmy spadek cen o 0,3 procent, oczekiwano wzrostu cen na poziomie 0,1 procent.

Deficyt na rachunku obrotów bieżących Ukrainy w okresie styczeń-kwiecień był na poziomie 0,442 mld dolarów, rok temu był to poziom 4,194 mld dolarów.

PGE wyceniła emisję obligacji 5-letnich o wartości 500 mln euro na 89 punktów bazowych powyżej średniej swapowej. Czyli jak mamy obecnie dla papierów 5 -letnich średnią swapową na poziomie 3,2 to dla obligacji PGE rentowność będzie na poziomie 4,09 procent.

Szef Rady Nadzorczej W Investments Radosław Kwaśnicki zrezygnował dziś ze stanowiska. Powód rezygnacji to przejście do RN Orlenu.

W Investment to spółka, która do końca lutego była groszowa, po scaleniu akcji jest większa płynność, ale kurs bez większych zmian.

Ciekawostka z rynku walutowego. Dolar w ostatnich pięciu latach zaliczył najmniejszą zmienność (max.+,-2 procent) od czasów słynnego Bretton Woods, czyli od 1944 roku:

Energetyka pod kontrolą człowieka, który od 11 grudnia pełnił obowiązki prezesa Urzędu Regulacji Energetyki, dziś oficjalnie:

Półmetek handlu na rynku w Warszawie. Obroty to tylko 230 mln zł na szerokim indeksie WIG, a więc niewiele.

- WIG20 +0,2%

- WIG +0,1%

- MWIG40 -0,1%

- WIG250 +0,1%

Inflacja w najważniejszym gospodarczo i najludniejszym landzie Niemiec - w Nadrenii Westfalii - spadła do 1,1 procent - poziomu najniższego od września 2010.

Rosyjski indeks Micex jest w tej chwili najwyżej od 26 lutego. Od dołka z 16 marca urósł już o 24,1 procent.

Dziś idzie w górę o 2,5 procent, jest obecnie najlepszy na świecie, a najbardziej w Moskwie drożeją akcje Aerofłotu - o 5,4 procent.

Europa w trzy godziny po rozpoczęciu notowań:

Londyn +0,3%, Paryż +0,1%, Frankfurt +0,3%, Zurych +0,2%, Madryt +0,6%, Amsterdam +0,5%

Moskwa +2,5%, Stambuł +0,1%, Warszawa +0,3%, Praga +0,1%, Budapeszt +1,1%, Kijów +1,0%

Warszawska giełda wciąż na lekkim plusie

Rzecznik prasowy Angeli Merkel zapewnia, że kanclerz Niemiec stara się we wszystkich swoich rozmowach walczyć o większość dla propozycji objęcia przez Jeana Claude'a Junckera stanowiska szefa Komisji Europejskiej.

W weekend niemiecka prasa pisała, że kandydaturze Junckera stanowczo sprzeciwia się premier Wielkiej Brytanii David Cameron.

WIG250 zalicza dziś, uwaga, 11-stą sesję bez minusa. Małe kroki, ale do przodu. Od początku roku indeks traci 7,7 procent, WIG20 zyskuje 1,5 procent.

Agencja ratingowa Fitch podwyższyła rating BZ WBK do BBB+ z BBB, perspektywa stabilna.

Kino Polska (dystrybutor kanałów m.in. Kino Polska i FilmBox) drożeje dziś o 12 procent, najmocniej w WIG. Inwestorzy próbują podnieść kurs mocno przecenionej na ostatnich sesjach spółki. Kurs spadł znacząco 16 maja i na kolejnych sesjach po obcięciu prognoz zysku EBITDA na ten rok do 42 mln zł z 55 mln zł prognozowanych wcześniej. Notowaniom zapewne pomaga komunikat o tym, że 5 procent akcji w spółce ma ING OFE

WIG20 lekko rośnie. Największy wzrost na ukraińskiej spółce Kernel. Inwestorzy nie zrazili się obniżeniem prognozy zysku EBITDA na rok obrotowy 2013/14.

Polski rynek obligacji skarbowych:

rentowność dwuletnich spada z 2,71 procent do 2,69 procent

rentowność pięcioletnich spada z 3,26 procent do 3,24 procent

rentowność dziesięcioletnich spada z 3,67 procent do 3,64 procent

2,803 procent to najniższa rentowność zanotowana na 10-letnich obligacjach Hiszpanii. Dziś obligacje zyskują na wartości, jesteśmy o krok od kolejnego rekordu sprzed kilku dni.

PMI dla przemysłu Danii spadł w maju do 60,2 punktów z 60,7 punktów w kwietniu. Pomimo spadku to jak do tej pory najlepszy wynik na świecie.

Credit Suisse obniża prognozy wzrostu gospodarczego dla Brazylii:

2014: 1,2 procent (poprzednia prognoza 1,8 procent)

2015: 1,5 procent (poprzednia prognoza 2,5 procent)

Czyli Mundial im nie pomoże.

Spóźnione wyniki dewelopera Orco (właściciela nieruchomości Złota 44 w Warszawie). Strata na poziomie netto w pierwszym kwartale 53,4 mln euro, rok wcześniej był zysk netto 7,3 mln zł.

Dla inwestorów abdykacja króla Hiszpanii nie ma znaczenia. To kwestie reprezentacyjne, za reformy i poprawę warunków gospodarczych odpowiada rząd z premierem Rajoy'em na czele. Dziś giełda w Madrycie jest na najwyższym poziomie od lutego 2011 roku.

PMI dla przemysłu w RPA spadł do 44,3 punktów z 47,4 pkt w kwietniu. To zdecydowanie najgorszy odczyt na świecie. Do tej pory najgorzej w maju wypadała Rosja.

Król Hiszpanii abdykuje. Nastepca jest znany - nowym królem Hiszpanii będzie dotychczasowy książe Filip.

PMI dla przemysłu Wielkiej Brytanii w maju 57 pkt., w kwietniu było 57,3 pkt. Odczyt jest zgodny z oczekiwaniami.

Słabsze euro do dolara to ostatnio także słabsze euro do złotego. Za euro płacimy już 4,1350, frank też lepiej niż w piątek, teraz 3,3860.

Indeksy PMI nieco rozczarowały. PMI dla całej strefy euro najniżej od sześciu miesięcy. Euro wyraźnie traci dziś do amerykańskiego dolara.

Rzut oka na giełdę:

PMI Grecji: 51 punktów w maju, spadek z 51,1 pkt w kwietniu.

Inflacja w niemieckiej Hesji spada do 0,7 procent z 1,3 procent miesiąc temu

Inflacja w Badenii Wirtembergii spada do 0,8 procent z 1,4 procent miesiąc temu

PMI dla przemysłu w całej strefie euro spada do 52,2 punktów z 53,4 pkt w kwietniu. Wstępny odczyt tydzień temu był na poziomie 52,5 pkt.

Odczyt majowy jest na najniższym poziomie od sześciu miesięcy.

Niemieckie PMI: 52,3 pkt, w kwietniu było 54,1 pkt, wstępny odczyt tydzień temu pokazywał 52,9 pkt.

To jedenasty kolejny miesiąc rozwoju, ale poziom wskaźnika jest najniżej od października 2013

Francuskie PMI: 49,6 punktów, miesiąc temu było 51,2 pkt, w odczycie wstępnym tydzień temu było 49,3 pkt.

Francji powyżej bariery 50 punktów udało się utrzymać tylko przez dwa miesiące

Włoskie PMI: spadek do 53,2 punktów z 54 pkt miesiąc temu. Oczekiwano 53,6 pkt.

Charles Evans z FED podczas swojej wizyty w Stambule powiedział, że oczekuje wygaszenie programu luzowania ilościowego (QE) do końca tego roku.

Co oznacza słbe PMI ? Nic dobrego...

Czeski PMI przemysłowy rośnie do 57,3 punktów z 56,5 pkt w kwietniu. Oczekiwano 55,9 pkt. Czeski PMI jest najwyżej od trzech lat.

PMI dla przemysłu w Szwajcarii spada do 52,5 punktów z 55,8 pkt miesiąc temu. Oczekiwano 55,5 punktów.

Najdroższa nominalnie spółka na polskiej giełdzie - LPP - z byczą rekomendacją od analityków Raiffeisen.

Zalecenie "kupuj" z nową ceną docelową na poziomie 11600 zł, to o 41 procent powyżej ceny rynkowej.

PMI w dla hiszpańskiego przemysłu w maju 52,9 pkt. wobec 52,7 pkt. w kwietniu. To najwyższy poziom od kwietnia 2010 roku.

Niepokoić może subindeks dotyczący zatrudnienia który spadł w maju do 50,2 pkt., wobec 50,6 pkt. w kwietniu.

DM PKO BP rekomenduje "kupuj" dla akcji Otmuchowa, cena docelowa 12,26 zł, to o 32,6 procent powyżej ceny rynkowej.

Początek sesji na GPW wyraźnie wzrostowy:

Dane o polskim PMI są najgorsze od 11 miesięcy.

Zamówienia eksportowe spadły pierwszy raz od roku, produkcja rośnie coraz wolniej

Stopa bezrobocia w Danii w kwietniu 3,9 procent, to najniższy poziom od pięciu lat.

Dziś wstępne dane o inflacji podają wszystkie niemieckie landy. Po południu dostaniemy wstępną inflację dla całych Niemiec.

A na razie zaczyna Saksonia: inflacja w maju spadła do 0,8 procent z 1,3 procent w kwietniu.

Turecki PMI spada do 50,1 pkt z 51,1 pkt miesiąc temu

Holenderski PMI rośnie do 53,6 pkt z 53,4 pkt miesiąc temu

Węgierski PMI spada do 53,9 pkt 54,6 pkt miesiąc temu

PMI dla polskiego przemysłu spadł w maju do 50,8 pkt. z 52 pkt. w kwietniu, oczekiwano poziomu 52,4 pkt. Odczyt majowy jest najniższy od 11 miesięcy.

Cogito, wierzyciel Polimeksu Mostostalu, złożył wniosek o ogłoszenie upadłości obejmującej likwidację majątku Polimeksu.

Polimex ma też problem z bankami, którym jest winien ok. 870 mln zł.

Prezes Gazpromu mówi, że Ukraina aby uniknąć przejścia na system przedpłat (najpierw płacisz, a dopiero potem dostajesz tyle gazu, za ile zapłaciłaś), powinna zapłacić jeszcze 2,24 mld USD zaległości i ma na to tydzień.

ING rekomenduje "kupuj" dla akcji Sygnity, cena docelowa 20 zł, to o 21 procent powyżej ceny rynkowej.

Rosyjski minister energetyki potwierdził, że Ukraina zapłaciła w piątek 786,4 mln USD za gaz.

Cena złota zeszła dziś rano do poziomu 1241,20 USD za uncję - to oznacza, że złoto jest najtańsze od czterech miesięcy.

Pozycja wyjściowa dnia na rynkach:

Europa zacznie dzień od wzrostów. Kontrakt na DAX rośnie teraz o 0,3 procent. Kontrakt na Euro Stoxx 50 też rośnie o 0,3 procent..

Na Wall Street w piątek mieliśmy lekki wzrost indeksu S&P500 o 0,2 procent, ale to wystarczyło, aby znów pobić rekord wszechczasów. Allergan - producent Botoxu drożał o ponad 5 procent, po tym jak starający się o przejęcie tej firmy koncern Valeant podniósł swoją ofertę do 54 mld USD.

Giełdy w Azji dziś: Chiny i Hong Kong nieczynne, Japonia +2,0%, Australia +0,5%, Indie +1,1%, Korea +0,4%, Singapur +0,1%, Indonezja -0,3%

Indeks Micex w Moskwie wystartował od wzrostu o 0,9 procent.

Za euro płacimy 4,14, za franka 3,39, za dolara 3,03, za funta 5,08, EUR/USD=1,3630

Dziś dzień indeksami PMI. Przypominamy: odczyty powyżej 50 punktów wskazują na rozwój, a poniżej 50 punktów na recesję

Chiński oficjalny PMI przemysłowy 50,8 pkt , oczekiwano 50,6 pkt, w kwietniu było 50,4, najwyższy odczyt od 5 miesięcy

PMI Rosji rośnie do 48,9 punktów z 48,5 pkt w kwietniu

PMI Japonii rośnie do 49,9 punktów z 49,4 pkt w kwietniu

PMI Indii rośnie do 51,4 punktów z 51,3 pkt w kwietniu

PMI Australii rośnie do 49,2 punktów z 44,8 pkt w kwietniu

PMI Korei Południowej spada do 49,5 punktów z 50,2 pkt w kwietniu

PMI Wietnamu spada do 52,5 punktów z 53,1 pkt w kwietniu

PMI Indonezji rośnie do 52,3 punktów z 51,1 pkt w kwietniu

Witamy serdecznie. Oto Poranne wiadomości:

Chiny obetną stopę rezerw obowiązkowych dla niektórych banków, które udzielają odpowiednio dużo kredytów małym firmom

China Securities Journal pisze, że chiński bank centralny rozważa skup obligacji i innych aktywów z rynku, aby wspomóc akcję kredytową

Ukraina twierdzi, że zapłaciła w piątek Rosji 786 mln USD za gaz

Giełda w Egipcie spadła o 4,2 procent po zapowiedzi wprowadzenia 10 procentowego podatku od zysków kapitałowych

John Williams (Fed): wzrost gospodarczy w USA w tym roku sięgnie 2,5%, stopa Fed funds w 2016 będzie na poziomie 2%-2,5%, początek podwyżek w przyszłym roku

FBI i Sec prowadzą śledztwo w sprawie inside trading, w który zamieszany jest Carl Icahn. Nie jest jednak o nic oskarżony.

Shinzo Abe powiedział, że Japonia chcą odgrywać większą niż do tej pory rolę, jeśli chodzi o bezpieczeństwo w Azji i poparł Wietnam i Filipiny w ich sporze z Chinami o wyspy na Morzy Południowochińskim

Istat (czyli włoski GUS): włoskie PKB w drugim kwartale wzrośnie o 0,1%-0,4%

MFW zaakceptował wypłatę 3,41 mld EUR pomocy finansowej Grecji, w uzasadnieniu napisał, że Grecja poczyniła znaczące podstępy w polityce budżetowej.

W Chinach dziś święto - nie ma sesji giełdowej

CO DZIAŁO SIĘ NA RYNKACH W PIĄTEK, 30 MAJA - CZYTAJ

Autor: Rafał Hirsch, Mateusz Walczak